JBR begeleidt Italiaanse notenspecialist EuroCompany bij verkoop aan Belgen
EuroCompany heeft Korys aan boord gehaald als investeerder. De Italiaanse notenspecialist en het Belgische fonds vinden elkaar in de gedeelde focus op duurzaamheid en gezonde voeding. JBR trad op als exclusief adviseur van de verkoper. Het dealteam blik terug op een bijzondere transactie: “Zelfs na 40 jaar dealmaking vind ik deze van bijzondere kwaliteit. Een meesterwerk.”
Een Italiaans familiebedrijf dat een deel van zijn levenswerk in de etalage zet, doet dat met de nodige zorgvuldigheid. De gesprekken in de bestuurskamer, met uitzicht op het platteland van Emilia-Romagna, gaan over de toekomst van het familie-erfgoed.
Om dit delicate proces te begeleiden, kiest EuroCompany niet voor een lokale speler, maar voor een bureau uit Zeist. JBR begeleidde de B Corp-gecertificeerde specialist in noten, zaden, gedroogd fruit, 100% notenpasta’s en plantaardige alternatieven bij het vinden van de juiste koper en het daadwerkelijk sluiten van de deal.
Niet spreadsheets, maar taal en cultuur vormden de sleutel tot succes. De aandeelhouders van EuroCompany, de familie Zani, moesten het gevoel hebben dat de overnamebegeleider niet alleen alle cijfers op een rij heeft, maar ook de ziel van het bedrijf begrijpt.
“EuroCompany koppelt ondernemerschap aan maatschappelijke verantwoordelijkheid”, schetst Kees van Biert, founding en associate partner bij JBR. “Hun B-Corp certificering laat zien dat duurzaamheid en zorg voor de gemeenschap verankerd zijn in de gehele bedrijfsvoering. Die waarden sluiten naadloos aan bij hoe wij bij JBR werken: investeren in de relatie staat voorop bij alles dat wij doen, waarmee we helpen bouwen aan duurzame waarde met en voor onze opdrachtgever.”
Het hielp ook dat Charlotte Zoller, Senior Consultant bij JBR, de Italiaanse taal goed onder de knie heeft. “Door rechtstreeks in het Italiaans te kunnen spreken met de aandeelhouders en terug te kunnen koppelen aan het management van Korys, ontstond al gauw een open en vertrouwelijke dialoog met elkaar”, legt ze uit. “Het zorgde ervoor dat we als JBR niet alleen de zakelijke, maar ook de culturele nuances goed konden begeleiden.”
Gedeelde waarden
Die culturele klik was cruciaal, want EuroCompany is geen doorsnee onderneming. Het in 1979 opgerichte familiebedrijf, met een omzet van ruim €161 miljoen, heeft duurzaamheid en maatschappelijke verantwoordelijkheid diep in zijn DNA verankerd. Het ging niet om de hoogste bieder, maar om een partner die dezelfde visie deelt.
“Zelfs na 40 jaar dealmaking vind ik deze van bijzondere kwaliteit. Een meesterwerk.”
Deze strenge eis maakte de opdracht voor JBR extra bijzonder. “Juist omdat deze transactie draaide om een bedrijf dat positieve maatschappelijke impact en sociale waarden centraal stelt, vroeg dit om een andere, meer gerichte aanpak”, vertelt Harold Brummelhuis, Principal bij JBR.
“Wij hebben de uitdaging aangenomen om uitsluitend potentiële kopers aan te trekken die niet alleen begrijpen wat deze vooruitstrevende visie van een investeerder vraagt, maar deze ook echt zelf omarmen”, geeft hij aan.
Die partner werd gevonden in België. Investeringsmaatschappij Korys bleek de perfecte match. In het portfolio ten waarde van meer dan €4 miljard ligt de focus op bewuste consumenten en gezond leven. “EuroCompany’s transparante en duurzame aanpak sluit perfect aan bij onze investeringsprincipes”, aldus het Korys-team.
Korys is het investeringsvehikel van de familie Colruyt. Dit is de familie achter de Colruyt Group, die over drie generaties uitgroeide tot een retailgroep met ruim 1.300 winkels, 40 merken, €10 miljard omzet en 33.000 medewerkers in België, Frankrijk en Luxemburg.
‘Uitzonderlijk meesterwerk’
Het resultaat van de zorgvuldige matchmaking is een ongebruikelijke constructie. Korys neemt geen meerderheidsbelang, maar een minderheidspositie. Een teken van vertrouwen in de kracht en de koers van EuroCompany.
Van Biert is onverdeeld enthousiast: “Dat Korys als internationale investeerder een minderheidspositie accepteerde, is uitzonderlijk. Zelfs na 40 jaar dealmaking vind ik deze van bijzondere kwaliteit. Een meesterwerk.”
Korys biedt EuroCompany nu extra slagkracht in het realiseren van zijn ambities. “Deze samenwerking is een buitengewone kans om onze internationale groei te versterken met behoud van onze waarden, geleid door de overtuiging dat het bedrijfsleven een drijvende kracht kan zijn voor positieve verandering”, aldus Maurizio Castagnoli, General Manager van EuroCompany.
